二手電商的2020:三強分化,轉轉掉隊,三元悖論如何影響整個行業?

0 評論 2984 瀏覽 3 收藏 15 分鐘

編輯導讀:2020年的疫情,對二手電商來說,是挑戰與機遇并存。閑魚、愛回收、轉轉這三位主要玩家,在各自的賽道上均有發展和沖突。本文作者將對此進行三方面的分析,希望對你有幫助。

2020年逐漸遠去,但對于二手電商行業來說,經歷了一輪驚險的過山車游戲,發展與沖突并存,實在很難忘卻。

2021年,變數又將發生在何方?

一、紛紛突破天花板,二手電商迎來收獲季

2020年,疫情雖然打亂了行業的節奏,但4月份后整個行業迅速恢復,疫情反而成了一次查漏補缺的機會,各大二手電商平臺激烈的燒錢大戰有所降溫,各方回歸理性和冷靜。

于是,出現了一輪洗牌。

比如,閑魚自負盈虧,甚至內部已經表明不以賺錢為導向,聚焦于補全阿里電商生態閉環;轉轉5月份合并了找靚機,其后緊鑼密鼓進軍二手手機領域;愛回收則宣布升級為“萬物新生”,下轄愛回收、拍機堂、拍拍、AHS DEVICE、愛分類等業務線,同時進行了超1億美元的E+輪融資;毒APP則改名得物,只為了強化潮品標簽;趣店投資寺庫成為公司大股東……

三大龍頭動作頻頻,中小垂類平穩發展之余也在尋找機會,無論是大平臺還是中小平臺,似乎都在2020年開始了一輪新的調整。

調整的背后,也是因為行業迎來了拐點。

這一年,閑魚宣布GMV突破2000億元,依靠C2C模式成為阿里的電商第三;愛回收實現了年支付成交金額超255億元,走出第一季度疫情后,Q2起迎來了全面盈利;轉轉在全品類上潰敗,不得已再次轉型,收購找靚機之后迅速轉移戰場,全面下注二手手機賽道。

綜合來看,2020年整個行業的沖突非常強烈,閑魚和愛回收紛紛突破天花板,奔向下一個目標,轉轉面臨再次轉型,而其余的中小平臺也在尋求自身的生存發展之道。

整個行業的交易,也在各個平臺的催化下迅速擴容,迎來收獲季。

根據智研咨詢數據,二手電商的規模在2020年交易規模或已經突破3500億元,增速仍然達35%,未來仍然處于高速增長區間。

行業龍頭的表現也證實了這一情況,從已有的資料來看,經歷了2020年的變動之后,閑魚和愛回收已經形成閉環,無后顧之憂。

唯一不確定的或許只有轉轉,作為原來的三大龍頭之一,且可以和閑魚一爭長短的平臺,如今卻不得不再次被迫轉型,在行業迎來收獲季的時候,只能望洋興嘆,陷入了迷茫期,整個公司開始了第三次創業。

二、紅利與模式之外,2021年分化必將加劇

不管2020年是失敗還是得意,二手電商們在2021年都必須要面臨一些問題。

第一,各大平臺的模式總體成型,馬太效應將進一步加強。

2020年,無論是閑魚還是愛回收的成功,或者是轉轉在全品類的潰敗,都意味著一些模式被驗證成功,而另一些模式被驗證失敗。

可見,二手電商走過五年的高速發展期后,行業的模式探索已經結束,如果沒有顛覆性的創新,龍頭平臺將進入強者恒強的馬太效應,這也意味著跨模式競爭將更加艱難。

很明顯的一點就是,轉轉進軍二手手機之后,它將直接面臨愛回收的嚴防死守,而相比于后者,轉轉的二手手機業務無論規模還是專業度上,都要弱上不止一籌,這意味著追趕將更加艱難。

第二,三大龍頭的格局瓦解,轉轉的成敗將是最大的變量。

2020年,轉轉看似進行了戰略轉型,并且還收購了找靚機,力量似乎得到了加強。但是其實不然,網經社做過一個測算,轉轉2019年估值200億人民幣,找靚機的估值是10億人民幣左右,而今年5月份轉轉合并了找靚機之后,估值卻僅剩下18億美元,已經被腰斬。

在這背后,很大一部分原因是用戶的流失。

根據比達數據,轉轉與找靚機合并后流量繼續下滑,2020年6月轉轉月活僅剩下947萬。易觀千帆更是出了一組數據,顯示轉轉的月活人數在一年時間內下滑超40%,月獨立設備數已經不足閑魚的四分之一。

這一情況,轉轉本身是有所預料的。

在2019年的B輪融資活動結束時,轉轉官方回顧了兩年前轉轉完成A輪融資,稱當時第一感覺是興奮,而當融到B輪時,則是“活下去”。并表示接下來的挑戰讓創業環境更加嚴峻。

轉轉的直覺應驗了,2021年轉轉活下去的唯一希望,就是在短時間內迅速奪下二手手機市場份額,否則就只能眼睜睜看著自己被淘汰出局。

第三,硬核實力逐漸站穩重心,背后的生態支撐成為重要拉升力。

各大二手電商平臺其實可以分為三類:一類是背靠新品電商的平臺,有資源有流量又契合二手,比如閑魚和愛回收,背后分別是淘寶天貓與京東在后面支撐;一類是有流量有家底,比如轉轉,背后是58和騰訊,能夠提供豐富的C端流量;一類是獨自耕耘的中小平臺垂類平臺,比如多抓魚、孔夫子、得物等等,它們注定與綜合龍頭無緣,但繼續深耕垂類還是有自己的良好發展空間。

正是由于這些因素,所以我們發現這三類二手電商中,它們的戰斗力是依次下降的。這也剛好解釋為什么會轉轉會不行了,因為僅僅有流量還不夠,一直采買騰訊和58的流量注定只是無根浮萍,衰落是無法阻擋的事。

同時,也可以解釋為什么寺庫一個做奢侈品的平臺會引入趣店做戰略大股東,除了雙方在新品上一拍即合之外,趣店對于寺庫二手奢侈品的扶持,也類似于生態的支撐和助推。

總之,以上的三點競爭邏輯在2020年已經露出了苗頭,剔除了行業紅利與模式差異后,分化必定會在2021年加劇。

三、三元悖論下,選擇決定成敗

既然2021年的競爭邏輯已經清晰,那么誰的機會會更大呢?透過過去5年的白熱化競爭,我們不妨可以推斷一下結局。

在這里,我們先了解一個經濟學概念——三元悖論。

所謂“三元悖論”,即蒙代爾不可能三角,原指貨幣政策的三個要素中固定匯率、獨立貨幣政策和國際資本自由流動這三個東西,一個國家最多只能擁有兩個,不能同時擁有三個。

它與國家金融實力無關,只因為任何兩個因素加在一起,都與另外一個因素是相悖的。

二手電商這個行業也存在類似現象,即輕資產、流量模式、強供應鏈之間也只能選擇兩個。閑魚選擇了輕資產和流量模式,放棄了強供應鏈;愛回收選擇了流量模式與強供應鏈,相比于閑魚資產更重;轉轉則是只有流量模式,其余兩種缺失;各個中小垂類平臺紛紛選擇了強供應鏈模式或輕資產模式。

2020年,我們看到了一個“兩升一降”的行業現象,即閑魚與愛回收在上升,而轉轉在下降。但同時,轉轉也在努力往二手手機進軍。

那么,機會有多大呢?

從三元悖論來看,轉轉最大的依仗就是微信九宮格提供的流量,無差別的將所有微信用戶都包括了進去,在進軍二手手機領域時,它接下來還需要選擇一個方向,即在輕資產和強供應鏈之間選擇一個。

那么,轉轉會選擇什么呢?

我覺得是輕資產模式。

可能有些人會認為不對,覺得應該是強供應鏈模式,畢竟2020年7月份轉轉CEO黃煒在深圳舉辦的靚商大會上就強調,需要建立穩定供應鏈來盤活線下二手手機生意。

但是,一家公司的行為不僅要看它怎么說,也要看它是在什么場合說的,現實中在做什么。

比如,開靚商大會那天,是轉轉剛剛合并找靚機不久,需要穩定軍心,現場來全國各地的500多家二手手機主要供應商、渠道商和商戶,大家都想看看,剛剛完成合并的轉轉集團能給他們的生意帶來多大幫助。

但實際上,找靚機本身就不具備多么強大的供應鏈能力,轉轉合并找靚機,還是覬覦其流量。

而且,過去無論是C2C模式還是全品類模式,轉轉都是采用的輕資產模式,拋開路徑依賴不談,轉轉之前也嘗試過建立強供應鏈,比如開設線下門店之類的,但最后看到資產越來越重又沒解決現實問題,都不了了之。

強供應鏈,或許已經成為了轉轉內部不能觸碰的傷痛。

而且,即便轉轉下定決心建立供應鏈閉環,也不見得有多高的成功率,這一點可以參考一下愛回收的艱苦歷史。

愛回收從2011年就首創了C2B回收模式,算是強供應鏈的開端,接著2013年布局線下門店,2014年和京東合作,再到2016年切入線下零售場景,2017年啟動自動化運營中心,2018年又推出B2B平臺拍機堂,從門店和中小商家切入市場……

在市場上并無強大競爭對手的時候,愛回收為了打造供應鏈閉環尚且下了如此多功夫,現在轉轉破釜沉舟更需要追求短平快,怎么可能去下這種苦功夫呢?

就算是咬牙嘗試,一兩年的努力又怎么能追上別人的十年深耕呢?

所以,即便是手握微信九宮格這種頂流,轉轉仍然需要考慮短中期利益,即便是轉型到二手手機領域,輕資產模式仍然是轉轉“三選二”中的必選項。

這又牽扯到了一個問題。

如果,我們說如果……如果不選擇強供應鏈,二手手機能做成功嗎?

答案是否定的。

要不然,愛回收這些年折騰個啥?這么多瞄準二手手機這塊香餑餑的平臺,為什么又只有愛回收做成功了?

這一點,從轉轉的運營情況也能看出來,黑貓投訴上轉轉的投訴量達到了22011件,是愛回收的七十幾倍。

歸根結底,在二手手機這種相對高單價和高利潤的賽道里,強大的供應鏈才是必選項,所謂流量和資產模式,都是圍繞著供應鏈打輔助的。

轉轉進入二手手機領域,遠遠看去來勢洶洶,大有一副過江龍的架勢,但實際上這卻是轉轉將過去全品類的流量和資源,一下子騰挪到了二手手機一個賽道,背后的供應鏈仍然十分粗糙,既沒有新品電商平臺做靠山,又無法深入到一線(線下)交易,在長期競爭力上難以持續。

四、結語

2021年,必將是二手電商不平凡的一年。

我們所擔憂的轉轉,或許會在二手手機中搶下一些份額,或許會再次退回到全品類,或許就連微信九宮格也難以撐把18億美元的估值撐下去。

也許,二手電商這個行業風口吹得夠久了,也將如新品電商一樣逐漸變成一個傳統行業,進入常態化運營;也許,它會憑借服務與場景深入,更進一步滲透到我們的生活之中;也許,它也將迎來更多的挑戰和機遇,中小垂直平臺會受到某一個電商生態的青睞。

但,有一點是不能更改的,那就是時不我待,這個行業已經到了分蛋糕的時候,2021年就是終場決戰。

 

作者:陳宇航,公眾號:熔財經,城市商業新媒體,區域經濟鏈接者,產業趨勢發現地

本文由 @熔財經 原創發布于人人都是產品經理,未經作者許可,禁止轉載。

題圖來自Unsplash,基于CC0協議。

給作者打賞,鼓勵TA抓緊創作!
更多精彩內容,請關注人人都是產品經理微信公眾號或下載App
評論
評論請登錄
  1. 目前還沒評論,等你發揮!